Wall Street zet grote stap: Franklin Templeton lanceert 24/7 handel op blockchain

De Amerikaanse vermogensbeheerder Franklin Templeton, goed voor ruim 1,7 biljoen dollar aan vermogen, zet een opvallende stap richting crypto.

Samen met Ondo Finance brengt het bedrijf traditionele beleggingen naar de blockchain, waarbij investeerders voortaan dag en nacht kunnen handelen via hun crypto wallet. Daarmee vervaagt de grens tussen Wall Street en Web3 in rap tempo.

24/7 handel verandert traditionele markten

Centraal in de samenwerking staat het platform Ondo Global Markets. Dit platform maakt het mogelijk om aandelen en ETF’s te ‘tokenizen’. Dat betekent dat deze traditionele financiële producten worden omgezet in digitale tokens op de blockchain.

Voor beleggers verandert daarmee veel. Waar aandelenmarkten normaal gesproken gebonden zijn aan openingstijden, kunnen deze tokens continu worden verhandeld. Ook is geen traditionele broker meer nodig. Gebruikers kunnen direct via hun crypto wallet investeren.

Franklin Templeton levert de onderliggende producten en ondersteunt de uitrol. Tegelijk wil het bedrijf crypto-investeerders wegwijs maken in traditionele beleggingsstrategieën, bijvoorbeeld met educatieve programma’s.

De vraag naar dit soort oplossingen groeit snel. Ondo meldt dat zijn platform inmiddels honderden miljoenen dollars aan waarde bevat en miljarden aan handelsvolume heeft verwerkt. Vooral internationale beleggers tonen interesse, omdat zij zonder complexe bankrekeningen of valutawissels toegang krijgen tot Amerikaanse markten.

Tokenized ETFs en nieuwe infrastructuur

Franklin Templeton zet breder in op blockchain. Het bedrijf introduceerde eerder al tokenized ETF’s die volledig verhandelbaar zijn via crypto wallets. Ook deze fondsen zijn 24 uur per dag beschikbaar.

Daarmee wordt een fundamenteel probleem van traditionele markten aangepakt. Normaal gesproken duren transacties dagen door tussenpartijen en clearingprocessen. Op de blockchain kan dit vrijwel direct worden afgehandeld.

De impact hiervan gaat verder dan gemak. Voor grote beleggers verandert het risicoprofiel. Posities kunnen op elk moment worden aangepast, ook buiten reguliere markturen. Dat kan vooral tijdens onrustige markten een groot verschil maken.

De interesse vanuit institutionele partijen groeit snel. Steeds meer grote investeerders onderzoeken of vergroten hun blootstelling aan digitale assets. Tegelijk bouwen partijen als BlackRock en Fidelity aan vergelijkbare oplossingen.

Regulering en concurrentie nemen toe

De opkomst van tokenized effecten brengt ook nieuwe vragen met zich mee. Regelgevers hebben nog geen volledig antwoord op hoe deze producten behandeld moeten worden, vooral wanneer ze grensoverschrijdend worden verhandeld via wallets in plaats van brokers.

Daarnaast neemt de concurrentie toe. Banken en traditionele vermogensbeheerders dreigen een deel van hun rol als tussenpersoon te verliezen als blockchain-distributie doorzet.

Franklin Templeton lijkt echter overtuigd van de richting. Het bedrijf bouwt actief aan een infrastructuur waarin traditionele beleggingen en crypto samenkomen. Daarmee zet het een volgende stap in een trend die de financiële wereld ingrijpend kan veranderen.